持股比重開始降低

在設定的持股比重下, 高基期換低基期的換股操作, 一直是我的操作主軸

有幾個想法與大家分享

1. 換股操作到上一兩周時, 發現步調有些亂, 剛買進的持股, 選股品質上並不是那麼好, 以我習慣的分散持股的型態, 代表便宜的股票已經相當有限, 算是小小的警訊

2. 台幣升值, 對很多自然避險的中小型外銷股很不利, 我多持有這類中小型股, 勢必做些調整, 假設第三季仍有行情, 才有機會順利接軌

3. 比較不受新台幣升值影響的股票, 我想會是內需產業股, 定存股(殖利率仍大於5%者), 或是金融股

4. 如果好的標的不多, 也可以把持股適度集中, 放在原本漲幅小, 未來業績掌握度高的股票上, 並砍掉原本多餘錯買的股票

5. 依照坦伯頓不敗投資法, 持股比重本來就需要降低

6. 較積極的作法, 分配一部分比重在短線的套利, 比如除權息行情, 季報優於預期股的猜測.......等

7. 指數年線上彎是好消息, 但必須注意正乖離所帶來可能的修正, 年線正乖離10%以上, 就必須警戒一下, 踩一下煞車, 準備好的標的, 但不躁進

8. 散戶多將資金放到T50反, 可以持續凹單, 無暇顧及中小型股, 也可能是中小型股沒有的補漲的原因

目前持股降到約31%, 比較想保住戰果, 未來可能會先在30~40%間浮動調整